Большинство людей экономическая ситуация в стране затрагивает только в ситуациях, когда начинают происходить какие-то серьезные изменения в этой отрасли. Особенно много вопросов возникает, когда дело касается российского рубля. Многих интересует, что это такое «девальвация» простыми словами.Термин вошел в обиход примерно сто лет назад. Изначально в это понятие вкладывали снижение золотого содержания в единице валюты. Когда золотой стандарт потерял свои позиции, то и к понятию стали выдвигать другие объяснения.
Девальвация - это снижение курса национальной валюты по отношению к курсу валют других государств. Слово имеет латинское происхождение De – понижение, Valeo - цена. Поэтому под понятием понимается снижение денежного курса по отношению к денежным единицам других стран. Девальвация применяется центральными банками для сохранения контроля над денежной массой. Главный курс диктуется чаще рынком и особенностями его работы.
Разделяют два основных вида девальвации:
Простыми словами в первом случае цены на основные продукты опускаются, а во втором случае повышаются. Платежная ситуация государства может измениться до позиции, когда импортная продукция перестает закупаться или ее количество существенно снижается из-за недостатка денег для проведения сделок с иностранными партнерами.
Суть процесса девальвации постоянно анализируется специалистами в области финансов и экономики.
Как утверждает википедия, впервые определение «девальвация» возникло в странах Европы во времена золотого стандарта. Тогда бумажные денежные купюры, как денежные единицы соответствовали определенному золотому содержанию.
В те времена девальвация означала снижение золотого содержания денежной единицы.
Однако две мировые войны первой половины ХХ века привели к значительному оттоку денежных средств стран на военные расходы.
С тех пор значение слова девальвация изменилось. Сегодня девальвация простым языком – это снижение курса национальной валюты по отношению к твердым валютам других государств.
Различаются основные виды девальвации:
В Российской Федерации девальвация случалась несколько раз. Вот некоторые примеры:
Девальвация конца 90-х годов прошлого века привела к дефолту 1998 года. В течение всего нескольких месяцев курс рубля снизился на 246%.
В 2008 году случилась новая девальвация. Следующая волна этого неприятного процесса случилась в 2014 году.
Чтобы лучше понять, что такое девальвация, рассмотрим примеры. В России несколько раз стоимость рубля оказывалась минимальной.
В 2016 году в стране сохранялись признаки девальвации, поэтому остаются предпосылки для обесценивания рубля. К ним относятся:
Привести к девальвации могут различные факторы.
Последствия девальвации не всегда носят отрицательный характер. В положительном отношении происходит оптимизация экспортных операций, увеличение спроса на товары местного производства.
Среди недостатков - потеря доверия к национальной валюте, инфляция, разрушение финансового сектора. Особенно большие проблемы возникают у тех фирм, которые занимаются закупкой сырья у импортных поставщиков.
В период девальвации обычным людям предлагается снизить расходы, товары повседневного спроса. Для стабилизации состояния также рекомендуется фирмам, зависящим от импорта, переориентироваться на отечественные товары. В этот период не рекомендуется брать кредиты компаниям. Поскольку такая ситуация часто приводит к сокращению штатов, работникам рекомендуется повышать уровень своего профессионализма, чтобы сохранить за собой рабочее место.
Данный процесс является одним из главных инструментов центральных финансовых учреждений по управлению национальной валютой. Девальвацию может вызвать снижение золотого содержания отдельно взятой денежной единицы в условиях установленного золотого стандарта.
При условиях плавающего валютного курса прямого назначения стоимости национальной валюты на официальном уровне не происходит. Вследствие этого для ситуации, в которой происходит снижение курса валют, используется термин обесценивание.
Это снижение ценности рубля, при сравнении с деньгами чужих стран. Допустим, месяц назад на определенную сумму можно было купить 1 кг. сыра, а сегодня только 500 г. Деньги теряют свою значимость, что очень невыгодно стране, которая потребляет товары зарубежных поставщиков.
Если же курс валюты растёт, то применяется другое понятие - . Подвергать изменениям установленный курс центральный банк может исключительно косвенными способами, не имея при этом непосредственного прямого воздействия. По этим причинам подорожание и обесценивание можно рассматривать в качестве результата изменения стоимости валюты под воздействием различных механизмов рынка.
Практически всегда курс национальной валюты привязывается к валютной корзине. При этом устанавливается так называемый валютный коридор. А для того, чтобы добиться дальнейшей девальвации национальной валюты, следует расширить верхние границы такого коридора. Одним из главных условий является также свободное движение цен на валюту вверх при валютных торгах.
Девальвация может быть скрытой или открытой.
Чаще всего причинами девальвации являются макроэкономические факторы. При этом снижение официального курса в стране должно быть принято соответствующим решением регулирующих органов в стране. Девальвацию может инициировать дефицит платёжных средств или даже инфляция.
Снижение стоимости национальной валюты положительно сказывается на экспорте производимых в стране товаров за рубеж. Обусловлено это тем что иностранные потребители за те же деньги могут приобрести товара в 2, а то и в 3 раза больше, чем в своей стране. Естественно данный фактор привлекает иностранных покупателей к нашему производителю. За счет объема продаж растет бюджет страны в которой произошла девальвация национальной валюты.
Ситуация с девальвацией дает еще один интересный плюс для правительства данного государства. Вследствие значительного увеличения бюджета появляется хорошая возможность подтянуть хвосты в социальной сфере (увеличение заработной платы и пенсии согласно принятым нормам или запланированным нормам, увеличение страховых выплат, так как все эти увеличения и выплаты производятся в той же национальной валюте которая подвержена девальвации и далеко отстают от ее уровня).
Из вышеизложенного можно сделать вывод, что да, девальвация нужна. Но есть небольшая поправочка. Девальвация нужна стране с низким уровнем экспортных продаж. Также сложившуюся ситуацию государство может использовать для налаживания своей экономики путем замещения импортного товара своим.
То есть вместо покупки импортного сырья в тридорого можно наладить производство или добычу этого же сырья у себя в стране по себестоимости. Как говорится, был бы стимул. И он есть. В данном случае девальвация тот самый стимул к развитию экономики страны.
Исходя, из некоторых аспектов девальвации и ее влияния на развитие экспортной торговли страны можно утверждать что в некотором смысле девальвация - это хорошо. Это одна из малочисленных ее положительных сторон и, пожалуй, наиболее значимая.
Минусов у девальвации, к глубокому сожалению, граждан данной страны, намного больше чем положительных сторон. Среди всех недостатков девальвации встречаются как мелкие, которые не имеют большого значения и не несут в себе больших убытков так и крупные, иначе говоря, основные, один из которых и будет рассмотрен ниже.
Основным из недостатков является стремительное повышение цен на импортную продукцию на внутреннем рынке. Произведенная продукция внутри страны с использованием компонентов, привезенных из-за рубежа также, дорожает.
Другими словами, товар на прилавках присутствует в необходимом количестве для удовлетворения запросов потребителя, но отсутствует возможность его приобретения в связи с недостатком средств (индексация заработной платы и пенсии не успевает компенсировать рост девальвации).
Подведя итоги можно сделать заключение что девальвация - это больше плохо чем хорошо. Она несет в себе опасные перемены и риски. Зачастую больше негативных перемен чем позитивных.
Данное экономическое явление может повлечь за собой полный или частичный отказ от плотной привязки к иностранным валютам или валютным корзинам. Основная цель при этом - снижение дефицита общего платёжного государственного баланса.
Сюда же можно добавить повышение конкурентоспособности товаров, которые производятся на мировом рынке, а также дальнейшее стимулирование внутреннего производства. Решению о снижении курса может предшествовать официальное снижение фиксированного курса.
Риск девальвации заключается в стремительном снижении национального курса валюты по отношению к другим валютам. Крайняя мера, которая может обезопасить инвестора от негативного влияния процесса девальвации - вкладывание денежных средств в материальные носители, такие как недвижимость, золото или транспортные средства.
Для объективной оценки риска девальвации необходимо корректно определить форму проблемы. Если курс валюты снижается государством, то данный процесс можно спрогнозировать и предпринять все меры для того, чтобы свести к минимуму возможные негативные последствия.
Стихийную девальвацию практически невозможно предсказать. Она возникает в результате неспособности регулирующих органов поддерживать курс валюты на определённом уровне.
Первым и, пожалуй, одним из немаловажных действий будет при наличии острой обеспокоенности понижением покупательной способности вашей национальной валюты - это взять себя в руки (девальвация не и не как многие склонны путать). Необходимо это для того, чтобы банально не наделать глупостей таких как, к примеру, необдуманные скоропостижные инвестиции денежных средств в места где они не принесут дохода и еще потеряют часть своей стоимости при девальвации/инфляции.
Что касается кредита, полученного в период девальвации или вовремя до начала девальвации, то такой кредит может оказаться очень даже выгодным при условии, что вы уже потратили средства на приобретения того или иного товара. Тем самым вы защитили полученные в кредит деньги от потери и возможно, многократно их умножили.
Например, купленный автомобиль до девальвации на средства, взятые в кредит, а затем проданный в пик понижения курса валюты может принести такую прибыль, что всего части полученных от продажи денег может хватить на погашение этого самого кредита. Остальная сумма и будет той самой искомой выручкой. В любом случае не стоит спешить с погашением.
Не стоит переводить свои средства в иностранную валюту по ряду причин. Этот способ несет в себе риск для рядовых граждан, у которых нет определенных связей в финансовых учреждениях, таких как банки или биржи.
К сожалению, вклад в банке на данный момент не является решением проблемы. Дивиденды, которые поступают от процентов по этому вкладу с большой натяжкой можно назвать компенсацией потери стоимости валюты от инфляции. Поэтому если есть наличные сбережения в некотором количестве, то стоит поразмыслить над каким-то другим способом вложения, который и будет приведен в следующем пункте.
Один из адекватных способов не потерять деньги впустую - это покупка товара, который будет дорожать в зависимости от уровня девальвации. Обычно это товары, произведенные за рубежом. Также будут дорожать товары и отечественного производства, которые в той или иной степени зависят от курса валют (если в составе продукта ингредиент, который приобретается за рубежом или деталь в механизме также закупаемая за границей).
Мы рассмотрели основные способы сохранения денежных средств при девальвации.
Уже на основании полученных советов можем сделать вывод, что дальнейшее хранение средств национальной валюты у себя под подушкой, в стеклянной банке на холодильнике или в кубышке, или на обыкновенном счете в банке неприемлемо. Это с большей вероятностью приведет к их, мягко говоря, частичной потере.
Так что есть смысл задуматься над приобретением товара, который вы уже давно хотели купить, но откладывали покупку в долгий ящик. Может, так получиться, что в будущем он будет вам не по карману.
Все приведенные советы - это общие способы сохранения вашего бюджета и делать именно так, как советуется в данной статье необязательно. В каждом отдельном случае стоит учесть все нюансы и особенности даже такие как ваше географическое положение на карте и тому подобное.
Изменения курса национальной валюты по-разному сказываются на различных субъектах рынка. Совершенно справедлива негативная реакция российских потребителей на удорожания импортных товаров, на которые в числе других причин влияет падение курса рубля, что особенно ярко проявилось в постдефолтной девальвации рубля. Эту ситуацию усугубляют инфляционные процессы, нехватка товаров национального производства. Но даже в условиях насыщенного рынка в развитых странах понижение курса национальной валюты ведет к удорожанию импортных товаров, делает их менее доступными покупателю, сокращает возможность выбора и понижает в конечном счете уровень потребления населения. Соответственно, если ситуация складывается противоположным образом, т.е. курс национальной валюты повышается, потребителям это идет на пользу.
Неоднозначно сказываются колебания курса валют на производителях. Негативные последствия повышения курса валюты испытывают на себе, прежде всего отрасли, ориентированные на экспорт. Удорожание национальной валюты повышает цену на экспортируемый товар, как следствие, сокращаются объемы продаж, что нередко ведет к сокращению производства.
Однако в ситуации с повышающимся курсом национальной валюты есть производители, которые выигрывают от нее. Это те, чье производство основано на импортируемом сырье, материалах, оборудовании. Удешевление импортных составляющих сокращает производственные издержки, укрепляет позиции этих предприятий на рынке. В случае понижения курса валюты обстоятельства складываются для них противоположным образом: происходит рост издержек, как следствие, падение прибыльности или убыточность производства, далее - сокращение его объемов или закрытие. Есть отрасли, слабо реагирующие на колебания валютных курсов. Это те, чье производство замкнуто на внутренний рынок, не связано ни с экспортом, ни с импортом.
Повышение курса валюты ухудшает ситуацию для экспортеров и улучшает для импортеров, т.е. оба фактора, с точки зрения совокупного спроса, действуют в одном направлении - в сторону его уменьшения. Понижение курса валюты, способствуя увеличению экспорта и уменьшению импорта, может содействовать росту совокупного спроса, т.е. того объема национального производства, который может быть приобретен при прочих равных условиях. И вновь пример - постдефолтные процессы в России. Девальвация рубля «защитила» от импорта внутренний рынок, т.е. привела к повышению «ценовой конкурентоспособности» национальных производителей. Далее рост совокупного спроса, который обеспечил на время действия эффекта девальвации экономический рост.
Что касается воздействия валютного курса на совокупное предложение, т.е. того объема производства, который может быть произведен, то здесь ситуация складывается противоположным образом. Понижение курса валюты вызывает рост цен на импортные сырье, материалы, оборудование. Это вызывает рост издержек производства, а результатом может быть сокращение его объемов. Резкое падение валютного курса может привести экономику в состояние так называемого «шока предложения», т.е. вести к сокращению реального объема производства при одновременном росте цен. В нормальной экономической ситуации негативное влияние понижения курса валюты на совокупное предложение нейтрализуется возрастанием чистого экспорта. Однако, если в силу определенных причин роста экспорта не происходит, влияние шока предложения на экономическую систему, вследствие резкого падения валютного курса, может быть значительным.
Положительные последствия снижения номинальной стоимости валюты:
Повышение конкурентоспособности отечественных производителей вследствие резкого удорожания импортных товаров;
Покупатели отдают предпочтение отечественному производству, что приведёт к росту и развитию экономики государства в будущем. Отрицательные последствия падения валюты:
Снижение объёмов экспорта вследствие удорожания реализуемых товаров, работ и услуг, что побуждает производителей переориентироваться на внутренний рынок государства;
Рост уровня безработицы, падение покупательной способности населения;
Резкое удорожание производства вследствие использования импортных материалов и оборудования влечёт за собой удорожание продукции;
Обесценивание депозитов и вкладов ввиду того, что население в нестабильной экономической обстановке стремится к продаже национальной валюты;
Рост процентных ставок по кредитам обуславливает наряду с резким снижением объёма депозитов населения кризис в банковской сфере.
В условиях обесценивания и падения национальной валюты рекомендуется вкладывать свободные денежные средства в недвижимое имущество. Регулярные расходы и банковское кредитование необходимо сократить.
Производителям следует сократить производство и обратить внимание на развитие продаж внутри страны, постараться заменить импортные материалы на комплектующие отечественного производства.
В системах с фиксированным курсом валюты, устанавливаемым .
Также, девальвация — это уменьшение золотого содержания денежной единицы в условиях .
Девальвация - продиктованное экономической политикой снижение реального (термин используется в научно-исследовательских работах ).
Девальвация рассматривается как инструмент по управлению национальной валютой, противоположный ревальвации .
В условиях плавающего валютного курса не происходит прямого официального назначения стоимости национальной валюты. Поэтому для ситуации снижения применяется термин обесценивание (depreciation), а для ситуации роста курса валюты термин подорожание (appreciation). Центральный банк может лишь косвенными методами (валютными интервенциями ) изменять курс. В этих условиях обесценивание или подорожание будет не результатом принятия официального документа, а результатом изменения стоимости валюты под воздействием рыночных механизмов.
Курс рубля в России до ноября 2014 года был привязан к «корзине валют », где 55% и 45% находятся в пределах , установленного ЦБ РФ. Позднее отпустил рубль в свободное плавание и произошло обесценивание рубля.
г) Через 10 лет российский рубль вновь был девальвирован с целью улучшения платёжного и торгового баланса и стимулирования притока капитала . За 6 месяцев (с начала августа 2008 года по начало февраля 2009 года) рубль подешевел по отношению к бивалютной корзине примерно на 28% (с 29,3 до 40,9 рублей за расчётную единицу состоящую на 55% из USD и на 45% из EUR).
Открытая девальвация вызывает понижение товарных цен, скрытая девальвация не ведёт сама по себе к изменению цен.
Причинами девальвации национальной валюты могут быть инфляция или дефицит платёжного баланса .
Девальвация вызывается макроэкономическими факторами, но непосредственное снижение курса валюты происходит от решения регулирующих органов в стране. Таким решением может быть:
Следствием девальвации является стимуляция экспорта, поскольку экспортёр при обмене вырученной иностранной валюты на свою обесцененную девальвированную валюту получает девальвационный доход
.
Повышение спроса на отечественные товары внутри страны.
Снижение темпов расходования страны.
Повышение конкурентоспособности национальной экономики. Однако лишь в случае, если девальвация осуществляется в комплексе с ограничительной денежно-кредитной и доходной политикой, а также структурными реформами.
Очевидным минусом жёсткой девальвации является утрата доверия к обесценивающейся валюте.
Девальвация повышает цены на импортные товары и делает их менее конкурентоспособными по сравнению с местными (отечественными) товарами и поэтому ограничивает импорт , то есть происходит импортозамещение . От этого страдает население, а также предприятия, покупающие иностранные сырьё, детали, оборудование, технологии.
Обесцениваются вклады в национальной валюте, подвергшейся девальвации. Происходит ажиотажное снятие с банковских депозитов в девальвируемой валюте. При этом могут повышать ставку процентов по вкладам, чтобы сократить отток .
Девальвация провоцирует рост темпов , так как при удешевлении отечественной продукции производители повышают цены на внутреннем рынке (раскручивание девальвационно-инфляционной спирали), ещё больше обесценивая вклады и сбережения.
Девальвация создаёт для бизнеса, что особенно вредно в условиях кризиса.
Главным минусом проведенной российскими финансовыми властями т. н. «плавной» девальвации стало формирование валютного финансового «пузыря» , что привело к оттоку рублёвой , прекращению кредитования реального сектора, росту стоимости рублевых ресурсов, многомесячному анабиозу экономической активности.
Падает реальная денежных доходов населения в девальвируемой валюте (зарплат, пенсий и денежных пособий), снижается активность покупателей.
Термин «Девальвация» - слово латинского происхождения, где «de» переводится как «понижение» или «движение вниз», а «valeo» значит «стоимость». Соответственно, девальвацией считается процедура, в ходе которой официально снижается стоимость национальной валюты в сравнении с твердыми иностранными деньгами. В настоящее время имеется в виду пониженный , евро.
Девальвация национальной валюты всегда сопровождается , обесцениванием собственных денежных средств внутри страны. Два этих процесса взаимосвязаны. Происходит это в том случае, когда импорт играет важную роль в экономике государства.
По своей сути девальвация национальной валюты - это официальное фиксирование происшедшего в процессе инфляции фактического обесценивания денег. Сегодня девальвация свидетельствует о кризисном состоянии валютной системы государства, является следствием обесценения денежных средств или существенного и продолжительного недостатка платежного баланса.
С помощью девальвации появляется возможность увеличения экспорта и получение большой прибыли в иностранной валюте. Однако существенным минусом является увеличение стоимости импортной продукции, а порой даже недоступность для обычного потребителя.
Причин, по которым возникает девальвация, множество. Среди основных можно назвать:
Общее влияние всех указанных факторов приводит к развитию резкой девальвации национальной валюты. Обычно – это управляемый процесс, контролируемый руководством страны. Она способна возникнуть при определенном влиянии рыночных механизмов.
Последствия девальвации национальной валюты неоднозначны. У этого процесса есть как отрицательные стороны, так и положительные.
Два вида девальвации |
|
Открытая девальвация | Скрытая девальвация |
Эта процедура включает в себя открытое заявление государства о выполнении девальвации средств. Информация о происходящих процессах снижения курса собственной валюты доводится до сведения населения. Со временем, обесцененные денежные средства убираются из обращения. Может быть проведена деноминация, то есть замена прежних денег на новые купюры, способные соответствовать текущему курсу. | Процесс скрытой девальвации не приводит к выводу из оборота купюр, лишившихся своей ценности. При этом государство снижает стоимость национальной валюты. |
Можно назвать другую классификацию девальвации, она будет зависеть от того, как сильно государство влияет на происходящее:
Девальвация национальной валюты приводит к таким негативным последствиям, как:
Девальвация курса национальной валюты на общем состоянии экономики государства сказывается двояким образом, то есть наряду с перечисленными выше отрицательными ее последствиями существуют и положительные стороны данного процесса.
К положительным последствиям девальвации можно отнести:
Обычно, девальвация проводится с целью удешевления экспортируемых товаров и удорожания товаров импортных.